Домой Анализ, прогнозы, торговля True Range и Average True Range

True Range и Average True Range

498
0

Истинный диапазон (True Range) и средний истинный диапазон (Average True Range).

Истинный Диапазон (True Range) является индикатором волатильности (изменчивости) цен. Его предложил Уоллес Уайлдер в книге «Новые концепции технических торговых систем» («New Concepts in Technical Trading Systems»). Этот индикатор часто используется в расчете многих других индикаторов, а также – в разнообразных системах принятия решений, как показатель волатильности рынка.

Индикатор Истинного Диапазона (True Range) принимает в расчет экстремальные значения цены (максимумы и минимумы) и учитывает ценовые разрывы (Gap), если они есть. Истинный диапазон (True Range) это наибольшая из следующих трех величин:
• Разность между сегодняшними максимумом и минимумом.
• Разность между вчерашней ценой закрытия и сегодняшним максимумом.
• Разность между вчерашней ценой закрытия и сегодняшним минимумом.
Результатом такого расчета будет величина, отражающая волатильность цены в пунктах за предыдущий период. Для того чтобы получить Средний Истинный Диапазон (Average True Range), необходимо подвергнуть значения Истинного Диапазона (True Range) сглаживанию за какой-то период времени.
У.Уайлдер предложил использовать период сглаживания дневных значений Истинного Диапазона (True Range) равный 14 (см.рис.). Для более мелких тайм-фреймов графиков можно использовать любые другие периоды сглаживания, в зависимости от преследуемых целей. Например, для часового графика можно использовать привязку периода к естественным циклам: период сглаживания 72 будет отображать волатильность цен за последние трое суток (72 часа), а период 120 — за последние пять суток.
062934
Во время сильных трендовых движений волатильность цен будет повышаться и, соответственно, Средний Истинный Диапазон (Average True Range) будет неуклонно расти. Боковые движения и периоды консолидации цен будут сопровождаться снижением волатильности, т.е. низкими значениями Среднего Истинного Диапазона (см.рис.).
063015
Повышения текущей волатильности будут сменяться ее снижениями и наоборот, независимо от глобального рыночного тренда. Средний Истинный Диапазон будет колебаться в пределах своих исторических экстремальных значений, лишь иногда выходя за их уровни (см.рис.).

На трендовых участках волатильность будет нарастать, достигая апогея вблизи экстремумов цены, и снижаться при замедлениях тренда в периоды консолидации. Этот эффект можно использовать для распознавания приближающихся важных разворотов тренда.
063107
Еще одним интересным способом применения Среднего Истинного Диапазона может стать выявление с его помощью величины ценового шума и использование полученного значения при расчете уровней защитных остановок (Stop Loss).
Ориентируясь на значения Среднего Истинного Диапазона, можно достаточно эффективно рассчитать величину безопасного стопа.

comments powered by HyperComments

РАССКАЖИ ДРУЗЬЯМ